举例说明掉期外汇交易的概念 举例说明进出口商如何运用远期外汇交易进行套期保值

举例说明掉期外汇交易的概念

某工厂出口价值100万USD的的货物，2个月后对方付款。然后进口价值100万的设备，4个月后付款。
USD/HKD 7.3030-7.3050 2个月远期汇水 20/10 4个月远期汇水30/40
工厂可以考虑掉期保值交易，即卖出2个月远期100万美元，同时买入4个月期的100万美元远期，两者方向相反，金额相等，期限不同。
掉期外汇交易是在卖出（或买入）外汇同时，买入（或卖出）外汇，金额相对，方向相反。

举例说明进出口商如何运用远期外汇交易进行套期保值

例：
2005年6月中旬外汇市场行情为：即期汇率USD/JPY=116.40/50，3个月远期汇率为17/15。以美国进口商从日本进口价值10亿元的货物，在3个月后支付。为了避免日元兑美元升值所带来的外汇风险，进口商从事了远期外汇交易进行套期保值。此例中：
（1）若美国进口商不采取避免汇率变动奉献的保值措施，现在支付10亿元需要多少美元？
（2）设3个月后USD/JPY=115.00/10，则到2005年9月中旬时支付10亿元需要多少美元？比现在支付日元预计多支出多少美元？
（3）美国进口商如何利用远期外汇市场进行套期保值？
答：
即期汇率USD/JPY=116.40/50，3个月远期汇率为17/15,三个月远期汇率USD/JPY=(116.40-0.17)/(116.50-0.15)=116.23/35
(1)现在支付10亿日元,需要的美元数:1000000000/116.40=8591065.29美元
（2）设3个月后USD/JPY=115.00/10，则到2005年9月中旬时支付10亿日元需要美元:1000000000/115=8695652.17美元
比现在支付日元预计多支出:8695652.17-8591065.29=104586.88美元
（3）美国进口商远期买入远期日元10亿(远期价为116.23),这样,到期支付时,需要的美元数=1000000000/116.23=8603630.73美元,与假设的3个月后USD/JPY=115.00/10相比(即不做套期保值)，少付8695652.17-=8603630.73=92021.44美元转载请注明，原文地址https://www.sxd.ltd/waihui/1678630694402741.html

帮忙帮我做一道金融试题：请举例说明如何利用远期外汇交易，外汇期货交易，外汇期权交易避免汇率波动的风险？（举例说明）谢谢！

B公司采购A公司产品，A公司进行产品出口，约定以B公司所在国货币结算，A公司为避免在结算过程中发生汇率风险，与B公司约定交货时汇率按约定值进行计算，如果到交货时汇率发生波动，以按照约定汇率进行结算的我们都可以看做是期权交易。 另外个人投资者或者有大量进行外汇结算的出口企业或者公司，按照各自持有外汇数额大小或者预购外汇数额大小在国际外汇市场远期进行买入或者卖出操作以达到自身资产保值的目的。通常理论上是可行的，但是很少有人去做，毕竟很麻烦，牵涉到两个国家或者多个国家的央行。比如出口公司约定以美元进行结算，但是肯定不会用美元兑人民币的汇率来进行外汇操作，那么实际可供操作的货币就有日元，欧元，英镑。猜测人民币和美元挂钩，也就是人民币对美元升值欧元不升值，那么就在美元兑欧元的合约里卖出美元，最后按美元兑欧元的汇率来减小人民币升值带来的损失。外汇毕竟还不是一个开放行业，我们国家这方面的人才还很少，可供的方案自然也就少。

什么是外汇期货交易？举例说明外汇期货交易如何进行套期保值和投机？交易时应注意

外汇期货交易是指买卖双方成交后，按规定在合同约定的到期日内按约定的汇率进行交割的外汇交割方式，买卖双方在期货交易所以公开喊价方式成交后，承诺在交来某一特定日期，以当前所约定的价格交付某种特定标准数量的外币，即买卖双方以约定的数量、价格和交割日签订的一种合约。套期保值例子：假如你是一个企业，你要与国外的公司进行交易，但是你们双方使用的币种不同，比如你公司和他公司约定在未来某某时间进行一笔交易，他公司出资购买你公司产品，交易价格是XX美元，你担心到时候美元对人民币会贬值，影响预期收益，你就在外汇期货或者远期市场上进行一个相反的操作，来补平因为美元贬值使你所减少的收入。投机：和普通期货投机一样，只不过对象不同是外汇而已，通过判断外汇未来走势进行期货交易来获得投机利润。

金融交易主要有哪些组织方式？并举例说明。

国际金融衍生品市场的现状和结构 　　进入20世纪70年代，金融衍生品交易异军突起，为衍生金融市场的发展开创了新纪元，其发展速度令世人瞩目。股指期货、利率期货、外汇期货、股票期货等金融衍生品，成为投资者投资的对象。1972年，美国芝加哥交易所率先推出了英镑、德国马克等六种国际货币的期货合约。之后，基于汇率、利率、股票之上的一系列金融衍生产品相继出现。1975年芝加哥期货交易所（CBOT）又推出了第一张抵押债券期货合约。1982年，期权交易又在国际金融市场上诞生。此后，以金融期货、期权为代表的场内交易，以及利率、货币互换和外汇远期等场外交易全部引入了金融市场。上世纪90年代计算机技术的突飞猛进，使金融衍生品的发展更是如虎添翼。经过30多年的发展，国际市场上金融衍生产品已从最初的几种简单形式发展到1200余种，而由它们衍生出来的各种复杂的产品组合就不计其数了，可以说，几乎已经发展到“量身订做”的地步了。 　　金融衍生产品市场分成交易所市场和柜台市场（OTC）两类。交易所交易的金融衍生产品主要包括利率期货期权；股票类期货期权（个股期货和期权、股指期货和期权）；外汇期货和期权。近年来掉期期货、交易所交易基金期货、期权等新产品也在发达国家的交易所活跃交易。柜台交易衍生产品主要是银行与其客户、金融机构之间关于利率、外汇、股票及其指数方面为了套期保值、规避风险或投机的交易。其中，利率类产品占据了主导地位，这是因为金融机构和其客户之间主要为借贷类业务，而借贷类业务与利率密不可分。 　　根据国际清算银行（BIS）的统计，2003年底在有组织的交易所内交易的金融衍生产品期末账面余额为16万亿美元，已超过国际银行间市场、证券市场的期末账面余额，比1990年的2.29万亿美元同比增长了近7倍；2003年6月在柜台市场上金融衍生产品期末账面余额达到169万亿美元，比2001年6月的99.4万亿同比增长了70%。金融衍生品市场作为一个新兴市场，在价格发现、风险规避和增加投资组合等方面发挥着越来越重要的作用，对国际金融市场产生了深刻的影响